Падение конкурентоспособности строительной отрасли сменилось стагнацией впервые за год

Индекс конкурентоспособности строительной отрасли (ИКСО) прекратил пикирование - строительная отрасль прошла первую зону турбулентности, однако говорить о дальнейшем спокойном полете пока преждевременно. Вопрос «прошли ли мы дно» на данный момент остается открытым.

Динамика ИКСО России

По итогам 2015 года интегральный уровень индекса конкурентоспособности строительной отрасли России увеличился на 2%, до 368 пунктов. Однако общее снижение ИКСО Российской Федерации за период с I полугодия 2014 года (462 – исторический максимум) по текущий момент составило 20%.

В течение всего 2014 года, а также первого полугодия 2015 года строительная отрасль ощутила на себе сложную макроэкономическую ситуацию. К концу 2015 года отрасль постепенно приспособилась к новой среде. Об этом говорят результаты ИКСО субъектов Российской Федерации на конец 2015 года: значения не показывают большой динамики относительно показателей прошлого полугодия: выделяются только Северо-Кавказский федеральный округ(+14%) и непосредственно Чеченская республика (+16%). Однако данные взлеты объясняются эффектом низкой базы. В большинстве регионов страны (54 региона) динамика составила +/- 5% – данный факт говорит о некоторой стабилизации состояния строительной отрасли и о приспособлении предпринимательства к новым условиям.

Общие  результаты по РФ говорят о временной смене тренда от постоянного падения к стагнации. При этом ни один регион не попал в категорию «Хорошая конкурентоспособность», показатели 58 регионов соответствуют категории «Низкая конкурентоспособность», показатели оставшихся субъектов соответствуют категории «Удовлетворительная конкурентоспособность».

Значения ИКСО в Приложении 1 и Приложении 2.

Снижение производственной активности

По  данным Росстата по итогам 2015 года объем ввода жилья (83,8 млн кв метров) практически достиг исторического максимума 2014 года. Однако объем ввода опосредованно дает понимание о текущей производственной деятельности компаний, ввиду «временного лага»: львиную долю сданных квадратных метров составляют проекты, начатые до 2014-2015 годов. Так, по состоянию на конец 2015 года доля объектов (согласно проектным декларациям по 214-ФЗ), строительство которых начато в 2015 году, составляет всего 13%, в 2014 году – 44%.

Замедление производственной активности компаний прослеживается на графике поквартальных объемов работ по виду деятельности «строительство». Традиционно объемы работ возрастают с начала до конца года, однако при сопоставлении с показателями аналогичных периодов прошлого года в сопоставимых ценах наблюдается снижение на 4-10%. Итоговое снижение объемов работ относительно 2014 года составило 7%.

Объемы работ по виду деятельности «Строительство»

Аналогичные тренды объемов работ и объемов ввода жилья последних 5 лет (с 2011 по 2015) можно было наблюдать в 2000-2010 годах: до 2009 года объемы работ от года к году росли (в сопоставимых ценах прошлого года), однако в 2009 году позитивный тренд рынка сменился снижением объемов работ на 13,2%. В свою очередь объем ввода от года к году показывал тренд к росту до 2009 года, в свою очередь в 2009-2010 годах наблюдалось снижение. Таким образом, можно ожидать снижения объема ввода жилья по итогам 2016 года и снижение деловой активности компаний отрасли.

Субсидирование ипотеки сгладило падение

В начале года казалось, что рынок новостроек впал в затяжное пике. Однако весной была запущена программа субсидирования ипотечной ставки на покупку жилья в новостройках, которая сгладила падение рынка ипотеки. По данным Центрального Банка России по итогам 2015 года выдано 691 852 ипотечных кредита на общую сумму 1,14 трлн. руб. Как по количественному показателю, так и по объемному 2015 уступает 2014 году: на 32% и 35% соответственно.

За период с начала запуска программы до конца 2015 года суммарный объем выданных ипотечных кредитов с государственной поддержкой составил 374,3 млрд. рублей и 32,8% от общего объема выданных ИЖК в том же периоде. Данная программа обеспечивает ежемесячные поступления средств в сферу жилищного строительства в размере 40-45 млрд. руб., что, конечно же, поддерживает рынок.

Субсидированная ипотека

Количество не перерастает в качество

Наибольшая доля строительного комплекса России осуществляет свою деятельность согласно полученным допускам на выполнение работ (строительство, проектирование, инженерные изыскания). По состоянию на конец 2015 года насчитывалось 148 184 уникальных компаний, которые осуществляют деятельность согласно полученным допускам. Среди них 120 390 организаций имеют допуски на строительство, 44 787 – на проектирование и 12 023 – на изыскания. За 2015 год на вышеуказанные рынки пришли в совокупности порядка 40 000 новых компаний, лишились допусков (ушли с рынков) порядка 20 000. Соответственно несмотря на сложную экономическую обстановку число компаний за год существенно увеличилось. Однако нельзя аналогичного сказать про качественные изменения: распределение дистанционных рейтингов, рассчитываемых РАСК на основе открытых данных, не претерпело существенных изменений – информационно-закрытые компании (по которым недостаточно информации для анализа) в основном заместились аналогичными. Таким образом, подтверждается тезис о том, что значительная часть компаний, имеющих допуск, не ведут реальной производственной деятельности.

Волна банкротств

По  данным РАСК число компаний-банкротов по итогам 2015 года значительно превышает уровень 2014 года. За весь 2015 год банкротами признаны 2 713 компаний строительной отрасли, что практически в 5 раз превышает уровень 2014 года. Негативный тренд сохранился и по итогам января 2016 года: 167 банкротств против 92 в аналогичном периоде 2015 года.

Динамика банкротств в строительном комплексе России

Увеличение темпов банкротств компаний строительной отрасли говорит об увеличении непогашенных обязательств организаций ввиду тяжелого финансового состояния.

Данные тенденции отразятся на увеличении числа срывов договорных обязательств подрядчиков перед заказчиками, а также задержке темпов строительства, а в некоторых случаях и вовсе заморозке работ. Основная часть банкротств по итогам 2015 года приходится на микро(68%) и на малый (25%) бизнес – как раз на компании, осуществляющие функции подрядчиков и субподрядчиков в процессе строительства.

Доступность информации стала выше

Количество компаний-застройщиков, осуществляющих деятельность согласно 214-ФЗ и имеющих объекты в активной стадии строительства, по состоянию на конец 2015 года составило 3 927. При этом доля информационно-закрытых (отсутствуют проектные декларации на официальных сайтах) застройщиков снизилась с 22% до 19%. Данный факт говорит о том, что застройщики все больше раскрывают информацию о своей деятельности в целях повышения доверия со стороны потенциальных покупателей жилья. В условиях сложившейся ситуации, при которой население относится к долевому строительству как к рисковой долгосрочной инвестиции, непосредственно раскрытие информации о деятельности застройщика должно стать необходимым атрибутом ведения бизнеса, а высокий уровень транспарентности - конкурентным преимуществом.

Постепенная адаптация бизнеса к новым условиям

На фоне положительных результатов программы субсидирования ипотеки в течение 2015 года, а также информации об ее дальнейшем продлении доли негативных отзывов и ожиданий компаний стройотрасли снизились. Таковы главные выводы опроса 364 компаний строительной отрасли, проведенного РАСК совместно с Торгово-промышленной палатой РФ в период с сентября 2015 года по февраль 2016 года.

Более половины опрошенных (52%) оценили свое финансовое состояние как относительно устойчивое на конец 2015 года: «Без изменений относительно июня 2015 года» (33%) и «Улучшилось относительно июня 2015 года» (19%).

Однако участники опроса отмечают снижение уровня обеспеченности заказами и общее ухудшение деловой активности. В части нормативного регулирования ситуация описывается как «без изменения».

Ожидания относительно первого полугодия 2016 года разнятся в зависимости от размера бизнеса: крупный бизнес более позитивно настроен: 59% респондентов отметили «без изменений», 11% - «улучшение». Малый и средний бизнес (МСП) имеет несколько иное мнение: 32% - «без изменений» и только 2% - «улучшение».

Итоги

Позитивные факторы:

·         Повторение рекордных объемов ввода жилья за 2015 года;

·         Повышение информационной открытости застройщиков;

·         Проведение государством программы субсидирования ипотеки;

·         Более позитивная (по сравнению с I полугодием 2015 года) оценка профессиональным сообществом перспектив I полугодия 2016 года.

Негативные факторы:

·         Снижение объемов работ по виду деятельности «строительство»;

·         Волна банкротств;

·         Снижение деловой и производственной активности предприятий.

Справка

ИКСО – это удобный индикатор изменения уровня развития строительной отрасли субъекта. Данный инструмент позволяет отследить динамику внутри самого субъекта, а также сопоставить значения индекса с аналогичными показателями для иных субъектов, федеральных округов и Российской Федерации в целом.

 Расчет индекса производится раз в полугодие на основе анализа трех направлений: уровень конкуренции в субъекте (средний дистанционный рейтинг компаний субъекта, динамика дефолтов компаний строительной отрасли, информационная закрытость строительных, проектных и изыскательских компаний), конъюнктура рынка (оценка объемов ввода жилья, оценка объемов работ по виду деятельности «строительство», информационная открытость застройщиков), опрос компаний и экспертов.

В соответствии с методологией РАСК, выделяются следующие уровни присвоения ИКСО:

·         «Хорошая конкурентоспособность» (значение индекса более 600);

·         «Удовлетворительная конкурентоспособность» (значение индекса 400–599);

·         «Низкая конкурентоспособность» (значение индекса ниже 400).

Приложение 1.

ИКСО. Федеральные округа

Приложение 2.

ИКСО. Регионы

Назад